[20090209]预期将继续围绕产业结构优化、技术创新、提升对传统行业升级改造能力的思

投资要点：
n          市场上出现的电子信息产业振兴计划的初稿可总结为：3大“主要任务”、6大“重大工程”、“10大政策”。1）3大任务：核心产业重点突破，逐渐掌握发展主动权；振兴传统骨干企业，确保稳定增长；以应用带动发展，形成新的增长点。2）6大重大工程：集成电路产业技术水平和产能提升；平板产业升级和彩电工业转型；新一代移动通信（TD-SCDMA）产业完善；数字电视推广应用和产业链建设；计算机和下一代互联网应用；软件及信息服务培育；3）10大政策：加大财政投入力度；改善投资环境；加快出台和落实财税扶持政策；加大对外向型企业的支持力度；支持信息技术在传统产业中的应用；强化自主创新能力建设；完善融资体系；支持优势企业并购重组；扩大国内需求；建立产业安全和损害预警机制。
n          把产业振兴计划初稿和08年出台的“国家重点支持8大高新技术领域”中“电子信息技术领域”、“新能源及节能技术领域”进行比较分析，整个电子信息技术产业将在产业振兴计划正式出台之后存在政策推动型的增长预期。
n          投资策略上，建议重点关注行业内具有自主知识产权、自主创新能力强、新的替代性产品和新技术、提升传统行业升级改造能力的公司。
n          关注可能受益于电子信息产业振兴计划的重点行业。结合振兴计划初稿和国家重点支持8大高新技术领域中的“电子信息技术领域”、“新能源及节能技术领域”的综合对照，建议重点关注的行业为：半导体照明LED行业、RFID行业、数字电视行业、液晶屏及平板显示行业、光伏发电行业（包括多晶硅、单晶硅、非晶硅、高、低倍新型聚光太阳能发电行业）、软件行业（中文及多语言合成和识别行业、信息安全行业）、金融财税电子（税控机、ATM、POS）行业、新型动力电池（组）行业、HDI高密度板（PCB和CCL）行业、新型电力功率节能（VDMOS、IBGT）行业、集成电路（尤其是8英寸和12英寸大尺寸）行业、红外探测行业。
n          受益的国内上市公司：三安光电（600703）、远望谷（002161）、同洲电子（002052）、莱宝高科（002106）、科大讯飞（002230）、卫士通（002268）、广电运通（002152）、证通电子（002197）、航天信息（600271）、科力远（600478）、超声电子（000823）、生益科技（600183）、华微电子（600360）、有研硅股（600206）、大立科技（002214）
n          可能的风险提示：振兴计划不可能都覆盖到，建议规避支持力度较小的细分行业。

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